QNB Invest Blog

ABD ile Çin arasındaki ticaret müzakerelerinin olumlu geçtiğine dair haber akışının ardından dünkü işlemlerde majör ABD endeksleri %0,6-%0,3 arası değer kazandı. S&P 500, günü 6.038 seviyesinde kapatarak 6.147 düzeyindeki rekor seviyesine bir adım daha yaklaştı. Sektörel bazda S&P 500 Enerji Sektörü Endeksi %1,8 artışla günün en fazla kazandıranı olurken %0,4 değer kaybeden S&P 500 Endüstriyeller Sektörü Endeksi günün değer kaybeden tek sektör endeksi oldu. Avrupa borsalarının yatay başladığı bugüne ABD piyasalarının hafif satıcılı başlaması bekleniyor. Makroekonomik tarafta bugün TSİ 15:30’da açıklanacak olan ABD TÜFE verisini takip edeceğiz. Beklentiler çekirdek TÜFE’nin aylık bazda %0,3 seviyesinde gerçekleşmesi yönünde. Manşette ise beklentiler %0,2 düzeyine işaret ediyor. Bilanço tarafında da Oracle (ORCL) finansalları yatırımcıların odağında olacak. Teknik olarak ise S&P 500 için yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 6.159 olurken destek olarak 5.982 izlenebilir.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Topgolf Callaway Brands (MODG) hisseleri, bir yöneticinin ek hisse alımı açıklamasının ardından %5 değer kazanarak önceki seansta kaydettiği yaklaşık %15’lik yükselişe ilave olarak yükselişini sürdürdü.

• United Therapeutics (UTHR) hisseleri, Insmed tarafından açıklanan olumlu klinik veri sonrası %15’ten fazla düşüş kaydetti.

• J.M. Smucker (SJM) hisseleri, şirketin 2024 mali yılının dördüncü çeyreğinde 2,14 milyar ABD Doları ciro açıklaması ve bu rakamın 2,18 milyar ABD Doları beklentisinin altında kalmasıyla birlikte %13 geriledi. Şirketin ileriye dönük beklentileri de piyasa beklentilerini karşılamadı.

• Taiwan Semiconductor (TSM) hisseleri, Mayıs ayı cirosunun geçen yılın aynı dönemine göre %39,6 artmasıyla %1’den fazla yükseldi. Ocak-Mayıs dönemi cirosu ise yıllık bazda %42,6 artış gösterdi.

• SolarEdge Technologies (SEDG) hisseleri, temiz enerji teşviklerinin korunmasına yönelik yasa yapıcılarla temas halinde olan büyük teknoloji şirketlerine dair haberlerin ardından %12 yükseldi. Ayrıca, şirketin hedef fiyatı 20 ABD Doları’na revize edildi.

• Casey’s General Stores (CASY) hisseleri, beklentilerin üzerinde gelen 2024 mali yılının dördüncü çeyrek sonuçlarının ardından %11’den fazla yükseldi. Şirket 3,99 milyar ABD Doları ciro ve hisse başına 2,63 ABD Doları kar açıkladı. Analistler, 3,93 milyar ABD Doları ciro ve hisse başına 1,94 ABD Doları kar bekliyordu. Ayrıca, şirket temettüsünü %14 oranında artırdı.

• Calavo Growers (CVGW) hisseleri, şirketin 2024 mali yılının ikinci çeyreğinde beklentilerin altında kar ve ciro açıklamasının ardından %17’den fazla düşüş kaydetti. Şirket, 190,5 milyon ABD Doları ciro ve hisse başına 0,40 ABD Doları kar açıkladı. Analistler, 192,8 milyon ABD Doları ciro ve hisse başına 0,53 ABD Doları kar bekliyordu.

• McDonald’s (MCD) hisseleri, UBS'in müşteri trafiğindeki düşüş ve GLP-1 obezite ilaçlarına yönelik endişelerle birlikte, büyüme beklentilerinin sınırlı kalacağı öngörüsüyle %1’den fazla geriledi. 

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Marks & Spencer (MKS) hisseleri, son dönemde yaşanan siber saldırının ardından online siparişlerin yeniden başlamasıyla %4 yükseldi.

• Rolls-Royce (RR) hisseleri, Birleşik Krallık hükümetinin ülkenin ilk küçük modüler nükleer reaktörlerinin inşasına destek vermesiyle %2 prim yaptı.

S&P 500 Endeksi kapanışla birlikte %0.55 yükseliş gerçekleştirdi. Güne 6.009 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 6.043, en düşük 6.000 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 6.038 seviyesinde tamamladı. Son kapanış 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde gerçekleşti. MACD sat pozisyonunda, pozitif bölgede hareket ediyor. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 6.159 olurken destek olarak 5.982 izlenebilir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 42.925 iken kapanış 42.866 seviyesinde %0.25 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 42.520 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 43.750 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 41.885 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 43.986 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Geçtiğimiz günü %0.63 yükselişle tamamladı. Nasdaq Endeksi 20 günlük hareketli ortalamasının üzerinde kapanış gerçekleştirdi.20-50-200 günlük hareketli ortalamalar 19.210, 17.905, 18.528 olarak sıralanabilir. 20.005 seviyesinin geçilmesi halinde yükseliş eğilimli hareketler izlenebilirken yeni direnç olarak 20.104 karşımıza çıkacaktır. 19.440 ise önemli destek konumundadır. Bu desteğin altına gelinmesi halinde 19.508 yeni destek olarak takip edilebilir.

EUR/USD haftalık bakıldığında %0.296 yukarıda, aylık bakıldığında ise %2.079 yukarıda seyrederken güncel olarak 1,142 seviyesinden işlem görüyor. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgisi sinyal çizgisinin üzerinde, pozitif bölgede yer alıyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. İşlem yaparken 1,166 ve 1,171 dirençleri ve  1,134 ve 1,118 destekleri izlenebilir.

Geçtiğimiz günü %0.81 yükselişle tamamladı. Ons Altın için aylık görünüm pozitiftir.50 ve 200 günlük hareketli ortalamalar 3.258 ve 2.858 olarak sıralanabilir. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 3.425 olurken destek olarak 3.326 izlenebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Bayram tatili öncesinde içeride enflasyon verilerinin beklentilerin altında açıklanması ile alçalan kanalını yukarı tamamlayan BIST 100 Endeksi, kısa vadeli yükselen trendde hareket sergiledi. Endeks tatil sonrasında haftaya olumlu bir başlangıç yaptı ve devam eden işlemlerde yurtdışı borsalara görece olumlu seyir izledi. Endeks TCMB’den faiz indirim beklentileri ile banka hisselerindeki güçlü seyrin öncülüğünde direnç seviyelerinin üzerine yükseliş gösterdi. Endeks haftanın başlangıcında 9500 direncini yukarı kırması sonrasında 9600 ve 9680 olan hedef dirençlerine yöneldi. Buna göre BIST 100 günü %1,8, bankacılık endeksi ise %5,1 oranında değer kazanımıyla tamamladı. Endeksin son dönemdeki yükselişi ile birlikte son bir ayın en yüksek seviyelerine ulaştığını belirtelim. Endekste 9680’in üzerinde önceki zirve yani düşüş hareketinin başladığı seviye olan 9770 hedef direnç olarak izlenebilir. Endekste 9770 olan önceki zirvenin aşılmasının ikili tepe formasyon riskinin geride kalması, endeksin düzeltme hareketi ile karşı karşıya kalmaması ve yükselen trenddeki hareketine devam etmesi açısından önemli. Dolayısıyla da 9770 seviyesine doğru yükselişlerde olası kâr realizasyonlarına karşı temkinli olmakta fayda bulunuyor. 9600 ilk planda destek haline gelirken, 9540 sonraki destek seviyesine işaret etmektedir. 9540 desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı olduğundan trade amaçlı alım yapılabilir ve mevcut trade pozisyonları korunabilir. Bankacılık endeksi ise Haziran ve Temmuz aylarında TCMB’den faiz indirim beklentileri ile 13.500 direncini aştı. Bankacılık endeksi aynı zamanda 200 günlük hareketli ortalamasının hafif üzerine yükseldi. Bankacılık endeksinde artık 13.500 destek olarak izlenebilir. 14.000 ise hedef direnç olarak öne çıkıyor. Yurtdışı gelişmelere bakacak olursak ABD Başkanı Trump; 30 Mayıs'ta yaptığı açıklamada, Çin'in Cenevre'de varılan anlaşmanın büyük bölümünü ihlal ettiğini iddia etmişti. Trump, Hazine Bakanı Bessent, Ticaret Bakanı Lutnick ve ABD Ticaret Temsilcisi Greer'in, ticaret anlaşmasıyla ilgili Çinli yetkililerle görüşeceğini duyurdu. Çin Dışişleri Bakanlığı’ndan yapılan açıklamada; Ekonomik İlişkilerden Sorumlu Başbakan Yardımcısı’nın 8-13 Haziran tarihlerinde İngiltere'yi ziyaret edeceği ifade edildi. Son durumda Çin-ABD ekonomi ve ticaret istişare mekanizmasının ilk toplantısının yapıldığı belirtildi. Konu ile gelişmeler piyasalar tarafından yakından izleniyor. ECB’nin geçtiğimiz haftaki faiz indirim kararının ardından Yönetim Kurulu üyesi Vujcic, bir sonraki faiz hamlesini görüşmek için en azından Eylül ayına kadar beklemeleri gerektiğini söyledi. Haftanın ajandasında bugün gözler ABD enflasyon verilerine çevriliyor olacak. Yıllık manşet enflasyonun Mayıs’ta %2,3’ten %2,5, çekirdek enflasyonun ise %2,8’den %2,9’a yükselmesi bekleniyor. Geçtiğimiz Cuma günü tahminleri aşan tarım dışı istihdam verisi sonrasında enflasyon rakamları Fed’den faiz indirim beklentileri üzerinde etkili olacaktır. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Haftanın ilk işlem gününde S&P 500 ve Nasdaq endeksleri sırasıyla %0,1 ve %0,3 artarken Dow Jones Endeksi günü yatay tamamladı. Sektörel bazda ise Tesla (TSLA) hisselerindeki %4,5’lik artışa paralel %1,0 artan S&P 500 İsteğe Bağlı Tüketim Endeksi günün en fazla yükseleni oldu. Sigorta şirketlerindeki satışa paralel %0,5 değer kaybeden S&P 500 Finansallar Sektörü Endeksi ise günün en fazla düşeni oldu. Vadeli işlemlerde hem ABD hem de Avrupa piyasalarında yatay bir görünüm göze çarpıyor. Günün ajandasında ABD Başkanı Trump’ın TSİ 23:00’da gerçekleştireceği konuşma yatırımcıların odağında olacak. Bilanço tarafında ise GameStop (GME) tarafında piyasa kapanışının ardından açıklanacak olan finansallar takip edilecek. Teknik tarafta S&P 500 için gün itibarıyla 5.962 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 6.134 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 5.872 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 6.164 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Warner Bros Discovery (WBD), hisseleri, şirketin gelecek yıl itibariyle halka açık iki şirkete bölüneceğini açıklamasının ardından %7 arttı. Şirketlerden biri WBD'nin yayın hizmetlerini ve film özelliklerini barındırırken, diğeri CNN ve TNT Sports gibi kablolu ağlarını içerecek.

• Quaker Chemical (KWR) hisseleri, Jefferies’in metal işleme sıvısı şirketi için tavsiyesini tut'tan al'a yükseltmesinin ardından %10 artış gösterdi.

• EchoStar (SATS) hisseleri, medyada yer alan habere göre telekomünikasyon şirketinin başvurusunda bulunmayı düşünmesinin ardından %6 değer kaybetti. 

• Intuitive Surgical (ISRG) hisseleri, Deutsche Bank'ın şirket notunu tuttan sata düşürmesinin ardından %7 değer kaybetti. 

• IonQ (IONQ) hisseleri şirketin Oxford Ionics'i 1,075 milyar ABD Doları nakit ve hisse senedi değerinde bir anlaşmayla satın almayı kabul ettiğini açıklamasının ardından %2 yükseldi. Anlaşmanın 2025 yılında tamamlanması bekleniyor.

• McDonald's (MCD) hisseleri, Morgan Stanley'nin şirket içim tavsiyesini ağırlığı artırdan eşit ağırlığa düşürmesinin ardından yaklaşık %2 değer kaybetti. Morgan Stanley, şirketin fast-food sektörü üzerindeki baskılardan izole olmadığını söyledi.

• Aon (AON) hisseleri, şirketin pazartesi günkü yatırımcı gününde tüm yıl beklentilerini yeniden teyit etmesinin ardından %4 değer kaybetti.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Flutter Entertainment PLC (FLTRF) hisseleri, %4,7 artarak Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en fazla değer kazananı oldu.

• Alphawave (AWE) hisseleri, Qualcomm’un şirketi 2,4 milyar ABD Doları karşılığında satın alacağını açıklamasının ardından %18,9 değer kazandı. 

 Gün içi görülen en yüksek seviye 6.021 iken kapanış 6.005 seviyesinde %0.09 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 5.962 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 6.134 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 5.872 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 6.164 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Dow Jones Endeksi için günlük değişim %0.0 düşüşle gerçekleşmiş oldu. Kısa vadede pozitif görünüm mevcuttur. 43.688 seviyesinin geçilmesi halinde yükseliş eğilimli hareketler izlenebilirken yeni direnç olarak 43.671 karşımıza çıkacaktır. 42.417 ise önemli destek konumundadır. Bu desteğin altına gelinmesi halinde 42.407 yeni destek olarak takip edilebilir.

Nasdaq Endeksi, 20 günlük hareketli ortalaması olan 19.159 seviyesinin üzerinde fiyatlanıyor. Bu durum Nasdaq Endeksi için aylık periyotta pozitif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 19.637 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 19.591 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, pozitif bölgede yer alıyor. 20.005-20.112 dirençler, 19.440-19.143 destekler olarak değerlendirilebilir.

EUR/USD geçtiğimiz günü 1,14 seviyesinde %0.04 düşüşle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 1,165 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 1,171 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 1,133 ve 1,116 destekleri takip edilmelidir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 3.348 iken kapanış 3.327 seviyesinde %0.13 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın altında hareket etmesi kısa vadedeki olumsuz görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 3.304 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 3.403 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 3.249 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 3.423 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Bayram tatili dolayısıyla kapalı olan yurtiçi piyasalarımız bugün işlemlerine başlayacak. Geçtiğimiz haftalarda sert satış baskısı altında kalan ve alçalan kanalda önceki dip seviyelerinin altına geri çekilen BIST 100 Endeksi, enflasyon verilerinin ardından yukarı yönlü tepki gösterdi. Hatırlanacağı üzere; yaşanan sert düşüş ile birlikte teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde iken, endeksin yönünü yukarı çevirmesi için BIST’te katalist gerekiyordu. BIST’e beklenen katalist ise beklentilerin altında açıklanan enflasyon verileri oldu. İçeride aylık enflasyon %2 olan beklentilerin altında %1,53 açıklanırken, yıllık enflasyon %37,9’dan %35,41’e geriledi. Hem aylık enflasyonun ana eğiliminde düşüş hem de yıllık bazda enflasyonun tahminlerin ötesinde geri çekilmesi, dezenflasyon sürecininin devam edeceğine dair beklentileri destekledi. Bu durum TCMB’den Haziran ve Temmuz ayları için faiz indirim beklentilerinin artmasını sağladı. TCMB’nin yakın zamanda yeniden likidite koşullarını gevşeteceğine yönelik beklentiler ise BIST’i banka hisseleri öncülüğünde destekledi. Buna paralel endeks kısa vadeli alçalan kanalını yukarı tamamlaması sonrasında 9400 direncini aşarken, 9500 direncine yükseliş denemelerinde bulundu. Endeksin uzun vadeli sıkışmasının alt tarafı olan yani yükselen trend desteğinin üzerinde kalmayı başardığını söyleyebiliriz. 9400 seviyesi artık destek haline geldi. Bu seviyenin üzerinde kalınması yükseliş eğiliminin ileri taşınması için önemli. Bu durumda endekste 9500’ün üzeridnde 9600 ve 9680 dirençlerine doğru yönelim görebiliriz. 9400’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve pozisyonlar korunabilir. Bankacılık endeksinde 13.100’ün üzerinde yükseliş 13.500 direncine doğru devam edebilir. 12.900 ise destek seviyesi bulunmaktadır. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ECB, ABD Başkanı Trump'ın küresel ticarete yönelik darbelerinin enflasyon ve ekonomi beklentilerini zayıflatmasıyla faiz oranlarını bir yıl içinde sekizinci kez düşürdü. Banka beklentilere paralel olarak 25 baz puan indirimle mevduat faizini %2,25’ten %2'ye, ana refinansman faizini %2,40’tan %2,15'e, marjinal fonlama faizini de %2,65’ten %2,40'a düşürdü. Lagarde, faiz indirimiyle para politikası döngüsünün sonuna yaklaşıldığını, %2 enflasyon hedefi doğrultusunda durumu devamlı ele alacaklarını anlattı. ABD’de tarım dışı istihdam Mayıs’ta 126 bin olan beklentilerin üzerinde 139 bin kişi açıklandı. Diğer yandan Trump'ın, Hazine Bakanı Bessent, Ticaret Bakanı Lutnick ve ABD Ticaret Temsilcisi Greer'in, dün ticaret anlaşmasıyla ilgili Çinli yetkililerle görüşeceğini duyurmasının ardından Çin tarafı da görüşmeyi doğruladı. Çin Dışişleri Bakanlığı’ndan yapılan açıklamada, Ekonomik İlişkilerden Sorumlu Başbakan Yardımcısı’nın 8-13 Haziran tarihlerinde İngiltere'yi ziyaret edeceği ifade edildi. Son durumda Çin-ABD ekonomi ve ticaret istişare mekanizmasının ilk toplantısının başladığı belirtildi. Haftanın gündeminde; yarın ABD’de enflasyon verileri piyasaların odağında olacak. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD hisse senedi endeksleri, beklentilerin oldukça altında açıklanan ADP istihdam verisinin ardından değer kazanımlarıyla başladığı güne Beige Book raporunda ekonomiye yönelik zayıflıkların etkisiyle kazançları geri verdi. ISM PMI verilerinin daralma bölgesinde kalmasının katkısıyla resesyon beklentilerinde artış takip edildi; tahvil piyasasında güçlü alımlar izlendi. ADP tarım dışı istihdam verisi 37.000 ile 111.000 olan beklentinin oldukça altında kalamsının ardından Donald Trump sosyal medya hesabından faiz indirim çağrısı yaptı. S&P 500 %0,01, Nasdaq %0,32 değer kazanırken, Dow Jones %0,22 değer kaybıyla işlem gördü. S&P 500 Endeksi’ndeki 6 sektör pozitif, 5 sektör negatif fiyatlandı. Telekomünikasyon %1,37, ham madde %0,35, gayrimenkul %0,34 değer kazanımlarıyla en iyi performansları gösterirken, enerji %1,89, altyapı %1,70, zaruri tüketim %0,59 değer kayıplarıyla en zayıf performansları gösterdiler. Ekonomik veri akışında bugün Nisan ayı ticaret verileri ile Fed üyelerinin açıklamaları izleniyor olacak. Haftanın son işlem gününde ise tarım dışı istihdam verileri takip edilecek.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Broadcom (AVGO) hisseleri, Citi analistlerinin şirketin AI ürünlerine olan güçlü talebi hedef fiyatını yükselttiği raporun ardından %1,65 değer kazandı; Perşembe günü seans sonunda şirketin 1Ç25 finansalları açıklanacak.

• Wells Fargo (WFC) hisseleri, 2016 yılında yaşanılan sahte hesap skandalının ardından şirkete konan varlık büyüme yasağının Fed tarafından kaldırılmasıyla seansa güçlü başlangıç yapmasına rağmen günü %0,36 değer kaybıyla tamamladı.

• Tesla (TSLA) hisseleri, zayıf Çin ve Almanya satışlarının bildirilmesiyle %3,55 değer kaybetti.

• Apple (AAPL) hisseleri, Needham analistlerinin “tut” notuyla yayınladığı ve derece düşürdüğü raporun etkisiyle %0,22 değer kaybetti.

• Crowdstrike (CRWD) hisseleri, beklentilerin hafif üzerinde yayınlanan 1Ç25 sonuçlarına rağmen 2Ç25 tahminlerinin beklenti altında kalmasıyla %5,77 değer kaybetti.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Prosus (PRX) hisseleri, %4,63 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• Total Energies(TTE) hisseleri, %1,43 değer değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi.

S&P 500 Endeksi haftalık bakıldığında %1.4 yukarıda, aylık bakıldığında ise %6.49 yukarıda seyrederken güncel olarak 5.970 seviyesinden işlem görüyor. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, pozitif bölgede yer alıyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. İşlem yaparken 6.101 ve 6.128 dirençleri ve  5.931 ve 5.841 destekleri izlenebilir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 42.645 iken kapanış 42.427 seviyesinde %0.22 düşüş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 42.170 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 43.392 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 41.505 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 43.592 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Geçtiğimiz günü %0.32 yükselişle tamamladı. Nasdaq Endeksi 20 günlük hareketli ortalamasının üzerinde kapanış gerçekleştirdi.20-50-200 günlük hareketli ortalamalar 18.918, 17.768, 18.494 olarak sıralanabilir. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 19.861 olurken destek olarak 19.290 izlenebilir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 1,144 iken kapanış 1,142 seviyesinde %0.33 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 1,134 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 1,166 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 1,118 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 1,171 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Ons Altın 3.394 seviyelerinden işlem görüyorken 50 günlük hareketli ortalaması olan 3.235 seviyesinin de %5 altında seyrediyor. Bu seviyeye göre Ons Altın için orta vadeli pozitif görünüm hakimdir. Destek ve direnç seviyeleri; 3.434 seviyesinin geçilmesi halinde yükseliş eğilimli hareketler izlenebilirken yeni direnç olarak 3.469 karşımıza çıkacaktır. 3.324 ise önemli destek konumundadır. Bu desteğin altına gelinmesi halinde 3.371 yeni destek olarak takip edilebilir.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Geçtiğimiz haftalarda sert satış baskısı altında kalan ve alçalan kanalda önceki dip seviyelerinin altına geri çekilen BIST 100 Endeksi, enflasyon verilerinin ardından yukarı yönlü tepki gösteriyor. Hatırlanacağı üzere, yaşanan sert düşüş ile birlikte teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde iken, endeksin yönünü yukarı çevirmesi için BIST’te katalist gerekiyordu. BIST’e beklenen katalist ise beklentilerin altında açıklanan enflasyon verileri oldu. İçeride aylık enflasyon %2 olan beklentilerin altında %1,53 açıklanırken, yıllık enflasyon %37,9’dan %35,41’e geriledi. Hem aylık enflasyonun ana eğiliminde düşüş hem de yıllık bazda enflasyonun tahminlerin ötesinde geri çekilmesi, dezenflasyon sürecininin devam edeceğine dair beklentileri destekledi. Bu durum TCMB’den Haziran ve Temmuz ayları için faiz indirim beklentilerinin artmasını sağladı. TCMB’nin yakın zamanda yeniden likidite koşullarını gevşeteceğine yönelik beklentiler ise BIST’i banka hisseleri öncülüğünde destekledi. Buna paralel endeks kısa vadeli alçalan kanalını yukarı tamamlaması sonrasında endeks dün 9400 direncini aşarken, 9500 direncine doğru yöneldi. Endeks günü %2,1, bankacılık endeksi %1 yükselişle tamamladı. Endeksin uzun vadeli sıkışmasının alt tarafı olan yani yükselen trend desteğinin üzerinde kalmayı başardığını söyleyebiliriz. 9400 seviyesi artık destek haline geldi. Bu seviyenin üzerinde kalınması yükseliş eğiliminin ileri taşınması için önemli. Bu durumda endekste 9500 ve 9600 dirençlerine doğru yönelim görebiliriz. 9400’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve pozisyonlar korunabilir. Bankacılık endeksinde 13.100’ün üzerinde yükseliş 13,500 direncine doğru devam edebilir. Bugün Arefe günü olması dolayısıyla yurtiçi piyasalarımızın yarım, yarın tam gün kapalı olduğunu belirtelim. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD’de ADP özel sektör istihdamı Mayıs’ta 110 bin olan beklentilerin altında 37 bin artışa işaret etti. ABD Başkanı Trump, son iki yılın en yavaş artışına işaret eden veriler sonrasında Fed Başkanı Powell'a faiz indirim çağrısı yaptı. ISM hizmet endeksi ise Mayıs’ta bir yıl sonra 50 seviyesinin altı ile daralma sinyali verdi. Haftanın ajandasında; bugün ECB’nin faiz kararı, yarın ABD’de tarım dışı istihdam verisi öne çıkıyor. Aynı zamanda bu hafta Euro Bölgesi’nde açıklanan yıllık enflasyon ECB’nin hedef seviyesi olan %2’nin altına geriledi. Euro Bölgesi’nde tarifelerin olumsuz etkisiyle büyümede aşağı yönlü riskler ve enflasyon görünümü ile ECB’nin bir önceki toplantıda olduğu gibi temel faiz oranlarında 25’şer baz puanlık indirim gerçekleştirmesi bekleniyor. ECB’nin refinansman faizini %2,4’ten %2,15, mevduat faizini ise %2,25’ten %2’ye düşürmesi öngürülüyor. ECB Başkanı Lagarde’ın önümüzdeki dönem için faiz indirim patikasına yönelik vereceği mesajlar piyasaların takibinde olacak. Yarın tarım dışı istihdamın 130 bin kişi artış göstermesi bekleniyor. Verinin tahminlerin altında açıklanması Fed’den faiz indirim beklentilerinin artmasını sağlayabilir. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD hisse senedi endeksleri teknoloji hisseleri öncülüğünde yükselişe devam ediyor. Nasdaq Endeksi değer kazanımıyla tamamladığı günün ardından yıl başından bu yana pozitif getiriye ulaştı. Nasdaq %0,81, S&P %0,58, Dow Jones %0,51 değer kazanımlarıyla günü tamamladılar. Russell 2000 Endeksi, bölgesel bankacılık ve biyoteknoloji şirketlerinin güçlü performanslarının katkısıyla %1,59 değer kazandı. S&P 500 Endeksi’ndeki 11 sektörden 8’i pozitif fiyatlandı. Teknoloji %1,48, enerji %1,11, ham madde %0,97, endüstriyeller %0,76 değer kazanımlarıyla öne çıktı. Telekomünikasyon %0,75, gayrimenkul %0,39, zaruri tüketim %0,15 değer kayıplarıyla en zayıf performansları gösteren sektörler oldular. Nisan ayı Jolts verisi 7,40 milyon ile 7,11 milyon olan beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Fabrika sipariş verisi %3,1 daralma beklentisinin altına %3,7 daralma kaydetti. Ekonomik veri akışında bugün ADP özel sektör istihdam verisi ile ISM PMI verileri takip ediliyor olacak. Asya endeksleri pozitif fiyatlanırken, Avrupa endekslerinin güne pozitif başlangıç yapması bekleniyor.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Nvidia (NVDA) hisseleri, Jefferies analistlerinin top pick listesine eklediği raporun ardından %2,80 değer kazandı ve Microsoft’u geride bırakarak en değerli şirket ünvanını yeniden aldı.

• Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM) hisseleri, Ceo’nun yapay zeka talebinin güçlü kaldığını teyit ettiği ve tarifelerin genel ithalatçılar tarafından karşılandığını ve global bir yavaşlama yaşanmadığı sürece doğrudan sert bir etki beklemediklerini açıklamasıyla %1,42 primle günü tamamladı.

• Nio (NIO) hisseleri, ilk çeyrek zarar rakamının beklentilerin üzerinde gerçekleşmesi ve tahminlerin altında ciro bildirmesine rağmen %0,28 primli işlem gördü.

• Dollar General (DG) hisseleri, 1Ç25 finansallarında analist beklentilerinin aştı ve 2025 yılı boyunca mağaza satışlarında büyüme beklediğini bildirmesiyle %15,85 primlendi.

• Hims & Hers (HIMS) hisseleri, ölçeklenme hamleleri kapsamında Avrupa merkezli bir dijital sağlık platformu olan Zava'yı satın almak için bir anlaşmaya vardığını açıkladığı seansta gün içindeki güçlü kazanımlarını sildi ve %3,59 değer kaybıyla günü tamamladı.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Stellantis (STLAM) hisseleri, %2,58 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• Deutsche Boerse (DB1) hisseleri, %1,51 değer değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 5.981 iken kapanış 5.970 seviyesinde %0.58 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 5.913 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 6.092 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 5.819 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 6.134 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Dow Jones Endeksi haftalık bakıldığında %0.42 yukarıda, aylık bakıldığında ise %3.16 yukarıda seyrederken güncel olarak 42.519 seviyesinden işlem görüyor. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin üzerinde hareket ediyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. İşlem yaparken 43.371 ve 43.681 dirençleri ve  42.096 ve 41.432 destekleri izlenebilir.

Nasdaq Endeksi haftalık bakıldığında %1.04 yukarıda, aylık bakıldığında ise %8.71 yukarıda seyrederken güncel olarak 19.398 seviyesinden işlem görüyor. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, pozitif bölgede yer alıyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. İşlem yaparken 19.802 ve 19.961 dirençleri ve  19.200 ve 18.875 destekleri izlenebilir.

EUR/USD için günlük değişim %0.65 düşüşle gerçekleşmiş oldu.Son kapanış 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde gerçekleşti. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 1,162 olurken destek olarak 1,13 izlenebilir.

 Gün içi görülen en yüksek seviye 3.397 iken kapanış 3.388 seviyesinde %0.53 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 3.358 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 3.459 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 3.305 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 3.481 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

İçeride aylık enflasyon %2 olan beklentilerin altında %1,53 açıklanırken, yıllık enflasyon %37,9’dan %35,41’e geriledi. En yüksek ağırlığa sahip 3 ana harcama grubunun aylık değişimleri; gıda ve alkolsüz içeceklerde %0,7 azalış, ulaştırmada %2,7 artış ve konutta %3 artış olarak gerçekleşti. Yıllık değişimlere bakacak olursak; gıda ve alkolsüz içeceklerde %32,9, ulaştırmada %24,6 ve konutta %67,4 artış olarak kaydedildi. Mayıs’ta hizmet enflasyonundaki ivmenin azalmaya devam etmesi ve kur geçişkenliğinin nispeten sınırlı kalmasıyla enflasyonun iyileştiğini söyleyebiliriz. Hazine ve Maliye Bakanı Mehmet Şimşek yıllık enflasyonun Kasım 2021'den bu yana kaydedilen en düşük seviye olduğunu ve mal enflasyonunun da %28,7 ile son üç buçuk yılın en düşük düzeyine indiğini ifade etti. Hem aylık enflasyonun ana eğiliminde düşüş hem de yıllık bazda enflasyonun tahminlerin ötesinde geri çekilmesi, dezenflasyon sürecininin devam edeceğine dair beklentileri destekledi. Bu durum TCMB’den Haziran ve Temmuz ayları için faiz indirim beklentilerinin artmasını sağladı. TCMB’nin yakında zamanda yeniden likidite koşullarını gevşeteceğine yönelik beklentiler ise son dönemde sert satış baskısı altında olan BIST’i banka hisseleri öncülüğünde destekledi. Son dönemdeki hareketlerine bakacak olursak; BIST 100 Endeksi aşağı yönlü trendde hareket ederken, destek seviyelerinin altında zayıf bir seyir izledi. Endeks 8965 seviyesine kadar düşüş ile Mart ayının en düşük seviyelerini test etti. Yaşanan geri çekilme ile birlikte teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde idi. Dolayısıyla da destek görmesi ve yeniden yönünü yukarı çevirmesi için BIST’te katalist gereksinimi mevcut idi. Enflasyon verilerinde gerçekleşen iyileşme ise beklenen katalist olurken, BIST 100 Endeksi kısa vadeli dip oluşumu gerçekleştirdi, kısa vadeli alçalan kanalını yukarı tamamladı ve 9300’e yöneldi. Buna göre endeks banka hisseleri öncülüğünde %3 değer kazandı. Bankacılık endeksi faiz indirim beklentileri ile %5,7 yükseldi. Böylece endekste yeniden kısa vadeli görünümün güçlendiğini söyleyebiliriz. 9265’in üzerinde kalındığı sürece endekste yükselişin ileri taşındığını ve 9400 direncine doğru hareketin gerçekleştiğini görebiliriz. 9032 ise önemli destek haline geldi. Bu seviyenin üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade pozisyonları korunabilir. Bankacılık endeksinde 12.840 olan önceki zirvenin aşılması ile birlikte görünüm güçlü. Bankacılık endeksinde artık bu seviye destek olarak izlenebilir. 13.100 ilk etapta direnç seviyesidir. Bu dönemde banka hisselerine yönelik ilginin yüksek kaldığını görebiliriz. Yarın ECB’nin faiz kararı, Cuma günü ABD’de tarım dışı istihdamı öne çıkıyor. Yarın Arefe günü olması dolayısıyla yurtiçi piyasalarımızın yarım, Cuma günü tam gün kapalı olduğunu belirtelim. Euro Bölgesi’nde tarifelerin olumsuz etkisiyle büyümede aşağı yönlü riskler nedeniyle ECB’nin bir önceki toplantıda olduğu gibi temel faiz oranlarında 25’şer baz puanlık indirim gerçekleştirmesi bekleniyor. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

ABD ile Çin arasındaki ticari tansiyonun yeniden yükselmesine rağmen güne negatif başlayan hisse senedi endeksleri pozitif kapanışlar gerçekleştirdiler. S&P 500 %0,41, Dow Jones %0,08, Nasdaq %0,67 değer kazandı. Muhteşem Yedili %0,73 performansla pozitif ayrıştı, tahvil piyasasında ve Dolar Endeksi’nde satış baskısı takip edildi. Belirsizliklerin artmasıyla kıymetli metallere alım gelirken, Rusya-Ukrayna arasındaki gerilimin yeniden tırmanmasıyla Rus petrolüne yönelik arz koşullarının sorgulanması sebebiyle petrol alıcılı seyretti. S&P 500 Endeksi’ndeki 11 ana sektörden 7’si pozitif fiyatlanırken, sağlık %0,96, zaruri tüketim %0,42 ile en iyi performansları gösterirken, enerji %1,55 değer kaybıyla en zayıf performansı gösteren sektör oldu. Mayıs ISM PMI verileri beklentilerin altında kalırken imalat 48,5, üretim 52,0 seviyesinde açıklandı. Fed Yöneticisi Waller’ın faiz indirim mesajının ardından, Chicago Fed Başkanı Goolsbee de, gümrük vergilerine yönelik belirsizliklerin ortadan kalkmasının ardından faiz indirimine yönelik pozitif mesaj verdi. Çin Caixin İmalat PMI verisi 48,3 ile 50,7 olan beklentinin oldukça altında kaldı ve Eylül 2022’den bu yana en zayıf seviyede açıklandı. Zayıf veri, para politikasına dair gevşeme beklentilerini artırdı ve Asya endeksleri pozitif fiyatlanıyor. Avrupa endekslerinin ise güne yatay pozitif başlangıç yapması beklenmekte. Ekonomik veri akışında ABD Nisan ayı fabrika sipariş verileri ile Jolts istihdam verisi takip ediliyor olacak.

Piyasalarda dün

Günün Ajandası

ABD Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Cleveland Cliffs (CLF) hisseleri, Donald Trump’ın çelik ithalatında gümrük vergisi oranını %25 seviyesinden %50’ye çıkaracağını açıklamasının ardından %23,16 değer kazandı. Sektör hisselerinde de güçlü primlenmeler takip edildi.

• Tesla (TSLA) hisseleri, Fransa satışlarının yıllık bazda %67 düşüş kaybetmesinin ardından günü %1,09 değer kaybıyla tamamladı.

• General Motors (GM) hisseleri, Trump’ın Cuma günü basın toplantısında otomotiv üreticilerinin farklı ülkelerdeki parça üretimlerinden rahatsız olduğu açıklamasıyla %3,87 değer kaybetti.

• Boeing (BA) hisseleri, Bank of America analistlerinin “tut” notunu “al” seviyesine yükselttiği ve hedef fiyatını yukarı yönlü revize ettiği raporun ardından %2,00 değer kazanımıyla günü sonlandırdı.

• BionTech (BNTX) hisseleri, deneysel kanser ilacını geliştirmek için Bristol Myers Squibb ile ortaklık anlaşmasına varmasının ardından %18,05 yükseldi. Ek geliştirme ücretleriyle beraber BionTech’in 2028 yılına kadar 10 milyar Dolar ödeme alması bekleniyor.

Avrupa Piyasalarında Öne Çıkan Haberler

• Total Energies (TTE) hisseleri, %1,97 değer kazanımıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’nin en iyi performansını gösterdi.

• Stellantis (STLAM) hisseleri, %4,96 değer değer kaybıyla Euro Stoxx 50 Endeksi’ndeki en zayıf performansı gösterdi.

S&P 500 Endeksi geçtiğimiz günü 5.935 seviyesinde %0.41 yükselişle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 6.049 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 6.103 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 5.863 ve 5.767 destekleri takip edilmelidir.

Dow Jones Endeksi, 20 günlük hareketli ortalaması olan 41.969 seviyesinin üzerinde fiyatlanıyor. Bu durum Dow Jones Endeksi için aylık periyotta pozitif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 42.317 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 42.305 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, pozitif bölgede yer alıyor. 43.122-43.475 dirençler, 41.827-41.157 destekler olarak değerlendirilebilir.

Nasdaq Endeksi dün gerçekleşen işlemlerde en yüksek 19.252, en düşük ise 18.985 seviyesinde işlem gördükten sonra 19.242 seviyesinde günü tamamladı. 20 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi ise Nasdaq Endeksi adına olumlu olarak nitelendirilebilir. Gün içi işlemlerde 19.002 ve 18.684 desteklerini ve 19.610 ve 19.794 dirençlerini takip edeceğiz.

EUR/USD kapanışla birlikte %0.66 yükseliş gerçekleştirdi. Güne 1,144 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 1,146, en düşük 1,142 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 1,143 seviyesinde tamamladı. Kısa vadede pozitif görünüm mevcuttur. MACD çizgileri al konumunda, sıfır çizgisinin üzerinde hareket ediyor. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 1,167 olurken destek olarak 1,135 izlenebilir.

Ons Altın için günlük değişim %3.25 yükselişle gerçekleşmiş oldu.Son kapanış 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde gerçekleşti. 3.367 direnci yukarı yönlü aşıldı ve 3.474 yeni direnç haline geldi. Aşağıda ise 3.372 desteği bulunuyor.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

BIST 100 Endeksi Mayıs ayının ortasından bu yana destek seviyelerinin altına geri çekilirken, aşağı yönlü trendde hareket etti. Endeks dün yurtdışı borsalardaki seyre paralel açılış sonrasında geri çekilme eğilimi gösterdi ve 8985 olan önceki dip seviyenin de altına geri çekildi. Endekste yaşanan düşüş ile birlikte kısa vadeli teknik göstergelerin aşırı satım bölgesinde olduğunu belirtelim. Öte yandan endeks bu süre zarfında uzun vadeli üçgen sıkışmasının alt bölgelerine geri çekilmiş oldu. Endeks gün içerisinde gelen alımlarla bu uzun vadeli trendinin yükselen trend desteği civarından yukarı tepki gösterdi. Teknik olarak endekste 8965 destek haline geldi. Kısa vadeli göstergelerin aşırı satım bölgesinden yönünü yukarı çevirmesi önemli olacak. 8965’in üzerinde kalındığı takdirde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir. 9032’nin üzeri ise tepki alımlarının gerçekleşmesi için izlenebilir. 9100’ün üzerinde 9200 sonraki direnç seviyesidir. Olası geri çekilmelerde 8965’in altında ise 8870 önemli destek seviyesine işaret ediyor. Bankacılık endeksinde ise 12.100 seviyesinin yeniden aşılmasını kısa vadeli görünüm açısından olumlu değerlendiriyoruz. 12.100 desteğinin üzerinde trade fırsatları değerlendirilebilir. 12.500 direncinin üzerinde kısa vadeli yükselen trendin başlayabileceğini belirtelim. Teknik olarak görünüm bu şekilde iken, temel olarak içeride bugün açıklanacak olan Mayıs ayı enflasyon verileri etkili olacaktır. Enflasyonun aylık bazda %2 civarında açıklanması bekleniyor. Buna göre yıllık enflasyon ise %37,9’dan %36,1 seviyesine geriliyor olacak. TCMB bu yıl sonunda enflasyonun %24 seviyesinde gerçekleşeceğini tahmin ediyor. Enflasyonun önceki aylara oranla daha sınırlı artış göstermesi ve yıllık bazda gerilemesi TCMB’den faiz indirim beklentilerini artırabilir. Olası bu durum ise BIST’e banka hisseleri öncülüğünde destek sağlayabilir. Dolayısıyla da enflasyonun BIST üzerindeki etkisi önemli olacak. Diğer yandan Ukrayna ve Rusya heyetleri, ateşkes müzakereleri için dün İstanbul'da bir araya geldi. Dışişleri Bakanı Hakan Fidan, barış zirvesinin ardından; yapıcı bir atmosferde cereyan eden görüşmelerde tarafların, ilk toplantıda üzerinde mutabık kaldıkları hususları bir adım ileriye taşıdığını, insani takas başlığında, yeni kategorilerde ve daha yüksek sayıda mübadele üzerinde anlaşmaya vardıklarını açıkladı. Yarın ABD’de ADP özel sektör istihdamı, Perşembe günü ECB’nin faiz kararı, Cuma günü ise ABD’de tarım dışı istihdam verileri öne çıkıyor. Perşembe günü Arefe Günü olması dolayısıyla yurtiçi piyasalarımızın yarım, Cuma günü ise tam gün kapalı olduğunu belirtelim. Euro Bölgesi’nde tarifelerin olumsuz etkisiyle büyümede aşağı yönlü riskler nedeniyle ECB’nin bir önceki toplantıda olduğu gibi temel faiz oranlarında 25’şer baz puanlık indirim gerçekleştirmesi bekleniyor. 

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.