Forex Yorumları

Dolar endeksindeki geri çekilme ile beraber bu sabah gelişmekte olan ülke para birimleri toparlanıyor. Ancak TL görece geride seyir izliyor. Dolar kuru 46,00 seviyesinin üzerinde direnç seviyelerine doğru hareketine devam ediyor. Kurda genel olarak kontrollü bir şekilde yükseliş eğiliminin korunduğunu belirtelim. 46,20 ve 46,10 seviyeleri destekler konumunda iken, 46,30’un üzerinde 46,40 ve 46,50 sonraki dirençler olarak izlenebilir.

EUR/USD paritesi yaşanan olumlu gelişmeler ile beraber yeniden 1,16-1,17 bandına yükseliş gösterdi. Geçen hafta ECB’nin faiz artırım kararı sonrasında 1,1570 direncine yönelse de, bu seviyede kalıcı olamamıştı. ABD Başkanı Trump ve İran tarafının anlaşmaya yönelik olarak olumlu ifadeler kullanması doların hafif güç kaybetmesine neden olmuştu. Buna paralel parite yeniden 1,1570 direncine yöneldi. Son durumda ise anlaşma sağlandığının açıklanması; dolardaki zayıflama eğiliminin ileri taşınmasını beraberinde getirdi. Böylece parite aşmakta zorlandığı 1,1570 direncinin üzerine yönelerek kısa vadeli görünümünü güçlendirdi. Paritenin aynı zamanda 1,15 desteğinde kısa vadeli dip oluşumu gerçekleştirdiğini belirtelim. 1,1570’in üzerinde kısa vadeli yönün yukarı olduğunu söyleyebiliriz. 1,16’nın üzerinde 1,1650 ve 1,17 dirençlerine doğru yönelim gösterebilir.

Sterlin/Dolar, günlük periyotta %0.2 arttı. Teknik göstergelere bakıldığında MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin altında hareket ediyor. Ayrıca RSI değerine göre aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı gözleniyor. 1,372 ve 1,379 dirençleri ve  1,334 ve 1,314 destekleri izlenebilir.

Dolar/Japon Yeni anlaşma haberleri ile doların güç kaybetmesi ile beraber hafif geri çekildi. Destek ve direnç seviyeleri; gün içinde pozitif performans gerçekleşmesi halinde 163,4-164,19 direnç, negatif performans gerçekleşmesi halinde ise 158,9-156,62 destek seviyeleri olarak izlenebilir.

Jeopolitik tansiyon ile kısa vadeli alçalan kanal içerisinde seyir izleyen ons altın; son durumda anlaşma gelişmeleri ile birlikte yukarı tepki gösterdi. Hatırlanacağı üzere; ABD-İran saldırıları ons altının destek seviyelerinin altına düşüş göstermesini beraberinde getirmişti. Dolayısıyla da ons altın, 4000 dolara doğru gerilerken, Kasım ayından bu yana en düşük seviyelerini test etti. ABD Başkanı Trump’ın geçen hafta anlaşmaya ilişkin olumlu ifadeler kullanması ile ons altın fiyatları 4200 doların üzerine hareketlilik gösterdi. Ons altın son durumda ise; anlaşmaya yönelik haber akışı ile beraber 4300 doların üzerine yönelmiş durumda. Böylece 4000 dolarda dip oluşturmasının ardından kısa vadeli görünümün güçlenme eğiliminde olduğunu söyleyebiliriz. 4250 dolar desteğinin üzerinde yükseliş devam edebilir. 4370 dolar ve 4400 dolar sonraki direnç seviyeleridir.

Pakistan Başbakanı Şerif ABD ve İran arasında barış anlaşmasına varıldığını, resmi imza töreninin Cuma günü İsviçre’de gerçekleştirileceğini söyledi. Öte yandan ABD Başkanı Trump ve İran Dışişleri Bakan Yardımcısı Garibabadi, anlaştıklarını doğruladı. Trump, Hürmüz Boğazı’nda uygulanan ABD deniz ablukasının kaldırılması talimatını verdiğini açıkladı. İranlı üst düzey bir yetkili, ABD ile hazırlanan mutabakat zaptının taslağında petrol yaptırımlarının kaldırılması, nükleer programın sınırlandırılması, dondurulan varlıkların serbest bırakılması ve Hürmüz Boğazı’nın yeniden açılmasına ilişkin kapsamlı düzenlemelerin yer aldığını açıkladı. Tarafların anlaşmaya varmasının ardından nihai anlaşma detaylarının 60 gün içinde müzakere edilmesi planlanıyor. Bu gelişme ile beraber petrol fiyatları geri çekildi. Ham Petrol geçtiğimiz günü 80,11 seviyesinde %5.62 düşüşle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 82,79 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 83,61 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 79,81 ve 77,68 destekleri takip edilmelidir.

Gün içi görülen en yüksek seviye 7.456 iken kapanış 7.431 seviyesinde %0.5 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 7.354 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 7.586 seviyesi oldu. Endeksin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 7.229 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 7.648 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

TCMB politika faizi olan bir hafta vadeli repo ihale faiz oranını %37, gecelik vadede borç verme faizini %40, gecelik vadede borçlanma faizini %35,5’te sabit tutma yönünde karar aldı. TCMB toplantı metninde; enflasyonun ana eğiliminin gerilediğine ve iç talebin zayıf seyrettiğine işaret etti. TCMB fiyat istikrarı sağlanana kadar sürdürülecek sıkı para politikası duruşunun talep, kur ve beklenti kanalları üzerinden dezenflasyon sürecini güçlendireceğine ve enflasyon görünümünde belirgin, kalıcı bir bozulma olması durumunda para politikası duruşunun sıkılaştırılacağına yönelik ifadesini korudu. Dolar endeksinin yükselen trendde hareket etmesi, gelişmekte olan ülke para birimlerinde baskıya neden oluyor. Dolar kurunda kontrollü yükseliş eğilimi devam ediyor. Kur 46,00 olan psikolojik seviyesinin üzerinde dirençlerine yönelim gösteriyor. Kur 46,20’nin üzerine yönelim sergiledi. Kurda 46,20 ve 46,10 seviyeleri destek haline geldi. 46,30’nun üzerinde 46,40 ve 46,50 sonraki dirençler olarak izlenebilir.

ECB ABD-İsrail'in başlattığı savaş nedeniyle artan enflasyonist baskıların etkisiyle faizlerde 2023 sonrası ilk kez artış kararı aldı. ECB tüm faizlerde 25 baz puanlık artış kararı aldı. Banka mevduat faizini %2,25'e yükseltti. Ana refinansman faizi %2,40 seviyesine çıkarılırken, gecelik borçlanma oranı da %2,65 oldu. Başkan Lagarde, faiz artışının büyük enerji şokuna yanıt olduğunu söyledi. EUR/USD paritesi ECB’nin faiz artırım kararı sonrasında dün 1,1570 direncine yönelse de, Orta Doğu’daki yüksek tansiyon ile güç kaybetti. Ancak ABD Başkanı Trump’ın anlaşmaya yönelik olarak olumlu ifadeler kullanması doların hafif güç kaybetmesine neden oldu. Buna paralel parite yeniden 1,1570 direncine yöneldi. Dolayısıyla da parite 1,15-1,16 bandında dengelenme eğilimi gösteriyor. 1,15 desteğinin üzerinde kaldığı sürece kısa vadeli dip oluşumundan bahsedebiliriz. Bu seviye aşağı yönlü hareketin ileri taşınmaması için önemli. 1,1570’in kalıcı olarak aşılması halinde kısa vadeli görünümün olumlu hale geldiğini söyleyebiliriz. Bu durumda 1,16 direnci ve 1,16-1,17 bandı takip edilebilir. ABD-İran müzakerelerinin henüz sonuca ulaşmaması ile genel olarak dolar lehine eğilim korunabilir. Doların belirgin zayıflaması için kalıcı bir ateşkesin sağlanması öne çıkıyor. Öte yandan ECB’nin parasal sıkılaştırma gerçekleştirmesi Euro’ya destek olabilir; paritede geri çekilmelerin daha sınırlı olmasını sağlayabilir.

Sterlin/Dolar kapanışla birlikte %0.34 yükseliş gerçekleştirdi. Güne 1,342 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 1,343, en düşük 1,34 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 1,341 seviyesinde tamamladı. Sterlin/Dolar 5 iş gününe göre hesaplanan hareketli ortalamaya göre olumlu görünümdedir. MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin altında hareket ediyor. Yükseliş halinde ilk direnç olarak 1,369 seviyesi takip edilirken bu direncin de geçilmesi halinde 1,374 takip edilebilir. Negatif hareketlerde ise destekler 1,332 ve 1,313 olarak izlenebilir.

Parite geçtiğimiz günü %0.15 düşüşle tamamladı. Dolar/Japon Yeni 20 günlük hareketli ortalamasının üzerinde kapanış gerçekleştirerek aylık görünümünü güçlendirdi. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 163,52 olurken destek olarak 159,06 izlenebilir.

Ons altın aşağı yönlü hareketi sonrasında toparlanma gösteriyor. Hatırlanacağı üzere; ABD-İran saldırıları ile doların küresel çapta güç seyri ve tahvil faizlerindeki görülen yükseliş, ons altının destek seviyelerinin altına düşüş göstermesini beraberinde getirmişti. Ons altın Orta Doğu’da çatışmaların devam etmesi ile birlikte alçalan trendde 4100 dolar desteğinin de altına geriledi. 4100 dolar; Mart ayında test edilen önceki dip seviyeye işaret ediyordu. Dolayısıyla da ons altın önemli dip olan önceki seviyenin üzerinde destek bulamadı, 4000 dolara doğru geriledi ve Kasım ayından bu yana en düşük seviyelerini test etti. Son durumda ABD Başkanı Trump’ın anlaşmaya yönelik olumlu ifadeler kullanması ile ons altın fiyatları toparlanma gösteriyor. Ons altın 4000 dolar civarından bulduğu destek ile 4200 doların üzerine yöneldi. 4000 dolar kısa vadeli dip oluşumunun sekteye uğramaması için önemli. 4100 dolar ilk planda destek iken, bu seviye tepki alımları için izlenebilir. 4200 doların üzerinde 4250 ve 4300 dolar sonraki direnç seviyeleridir.

ABD Başkanı Trump, İran ile yürütülen anlaşmaya ilişkin belgelerin son halinin hazırlandığını ve sürecin birkaç gün içinde tamamlanacağını söyledi.  Trump ayrıca, İran ile yürütülen görüşmelerin üst düzeyde onaylandığını belirterek planlanan hava saldırılarını iptal ettiğini duyurdu. Trump, anlaşmanın prensipte ve detaylarda ilgili taraflarca onaylandığını belirtirken, imza törenine ilişkin ayrıntıların yakında duyurulacağını söyledi. Bu gelişmelerle beraber petrol fiyatları güç kaybetti. Ham Petrol kapanışla birlikte %3.8 düşüş gerçekleştirdi. Güne 86,64 seviyesinde başladı ve gün içinde en yüksek 86,92, en düşük 85,13 seviyesinden işlem gördü. Kapanışı ise 86,63 seviyesinde tamamladı. Kısa vadede negatif görünüm mevcuttur. MACD çizgisi sinyal çizgisinin altında, negatif bölgede yer alıyor. Gün kapanışına göre 88,47 desteği kırıldı. Yeni destekler 85,43-83,81 haline geldi. 88,36-89,39 noktaları ise dirençler olarak takip edilebilir.

Endeks ABD Başkanı Trump’ın olumlu açıklamaları sonrasında geçtiğimiz günü %1.75 yükselişle tamamladı. S&P 500 Endeksi için aylık görünüm negatiftir.50 ve 200 günlük hareketli ortalamalar 7.230 ve 6.877 seviyelerinde hareket ediyor. Gün içinde pozitif performans gerçekleşmesi halinde 7.538-7.628 direnç, negatif performans gerçekleşmesi halinde ise 7.286-7.149 destek seviyeleri olarak izlenebilir.

Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşısında karışık bir seyir izledi. Dolar kuru 46,00 olan psikolojik eşik seviyesini aşması sonrasında 46,20 direncine doğru yöneliyor. Kurda genel olarak kontrollü bir şekilde yükseliş eğiliminin korunduğunu belirtelim. 46,00 seviyesi destek konumunda iken, 46,20’nin üzerinde 46,30 ve 46,40 sonraki dirençler olarak izlenebilir. TCMB, Ocak’ta 100 baz puan ile gevşeme adımına devam ederken, Mart’ta faizleri sabit bırakmıştı. Ancak TCMB savaşın başlaması ile birlikte haftalık repo ihalelerini askıya alarak, %37 oranından fon sağlamaya ara vermişti. TCMB, faiz koridorunun üst bandı olan gecelik borç verme faizini aktif olarak kullanırken, ortalama fonlama maliyeti %37’den %40 seviyesine yükselmiş oldu. TCMB böylece likidite yöntemiyle parasal koşullarda sıkılaştırma gerçekleştirdi. Bugünkü toplantında TCMB’nin faiz oranlarını ağırlık olarak sabit bırakması bekleniyor.

EUR/USD paritesi dolar lehine hareketle gerçekleşen geri çekilme sonrasında 1,15-1,16 bandında dengelenme eğilimi gösteriyor. Hatırlanacağı üzere parite; ABD’de tarım dışı istihdam verisinin ardından 1,16-1,17 aralığının altına gerilerken, devamında 1,1570 olan kısa vadeli dip seviyesinin de aşağı yönlü geçmişti. Böylece parite bant hareketini aşağı tamamlaması ile birlikte alçalan trendde görünüm sergiledi. Parite devamında 1,15 desteğine geri çekildi. Parite son durumda ise ECB faiz kararı öncesinde 1,15’ten bulduğu destek ile 1,1570 seviyesinin üzerini test etti. 1,15 desteğinin üzerinde kaldığı sürece kısa vadeli dip oluşumundan bahsedebiliriz. Bu seviye aşağı yönlü hareketin ileri taşınmaması için önemli. 1,1570’in kalıcı olarak aşılması halinde kısa vadeli görünümün olumlu hale geldiğini söyleyebiliriz. Bu durumda 1,16 direnci ve 1,16-1,17 bandı takip edilebilir. ABD-İran müzakerelerinin henüz sonuca ulaşmaması ile dolar lehine eğilim korunabilir. Doların belirgin zayıflaması için kalıcı bir ateşkesin sağlanması öne çıkıyor. Ancak ECB’nin parasal sıkılaştırma gerçekleştirmesi Euro’ya destek olabilir; paritede geri çekilmelerin daha sınırlı olmasını sağlayabilir. ECB Temmuz 2025’ten bu yana faizleri sabit bırakıyor. Mevduat faizi %2, ana refinansman faizi %2,15, marjinal borç verme faizi %2,4’te bulunuyor. Savaşa bağlı olarak enerji maliyetlerinin artması nedeniyle Euro Bölgesi’nde enflasyon oranı son 3 yılın en yüksek seviyesine ulaşırken, ECB’nin temel faizlerde 25 baz puanlık artırım gerçekleştirmesi bekleniyor.

Sterlin/Dolar kısa vadeli direnç seviyelerine doğru tepki çabası gösteriyor. Paritede son kapanış 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde gerçekleşti. Yukarı yönlü hareketlerde izlenebilecek birinci direnç 1,366 olurken destek olarak 1,328 izlenebilir.

Gün içi görülen en yüksek seviye 160,57 iken kapanış 160,51 seviyesinde %0.08 yükseliş ile gerçekleşti. Ortalama işlem hacimlerine bakıldığında ise 5 iş günü için gözlenirken 5 günlük hareketli ortalamanın üzerinde hareket etmesi kısa vadedeki olumlu görünüme işaret ediyor. Ayrıca, gün itibarıyla 159,41 seviyesi yeni destek görevi görürken kısa vadeli direnç 163,8 seviyesi oldu. Paritenin aşağı yönlü hareketini devam ettirmesi halinde 157,22 seviyesi ikinci destek görevi görürken yukarı yönlü hareketlerde ise 164,43 seviyesini ikinci direnç olarak izleyeceğiz.

Ons altında ABD-İran saldırıları sonrasında geri çekilme eğilimi ileri taşındı. Doların küresel çapta güç seyri ve tahvil faizlerindeki görülen yükseliş, ons altının destek seviyelerinin altına düşüş göstermesini beraberinde getirdi. Buna paralel ons altın, önemli destek seviyelerinin altına yöneldi. Böylece ons altında kısa vadeli alçalan kanalda görünüm zayıflamış oldu. Ancak ons altın Orta Doğu’da çatışmaların devam etmesi ile birlikte alçalan trendde 4100 dolar desteğinin de altına geriledi. 4100 dolar; Mart ayında test edilen önceki dip seviyeye işaret ediyordu. Dolayısıyla da ons altın önemli dip olan önceki seviyenin üzerinde destek bulamadı, 4000 dolara doğru geriledi ve Kasım ayından bu yana en düşük seviyelerini test etti. 4100 dolar direncinin altında kaldığı sürece geri çekilme riski mevcut. 4000 dolar önemli destek haline geldi. Bu seviye tepki alımlarının gerçekleşmesi için öne çıkıyor. 4100 doların üzerinde ise 4200 dolar sonraki direnç konumunda. Gram altında; dolar kurunun genel desteği devam ediyor.

Ham Petrol geçtiğimiz günü 91,72 seviyesinde %4 yükselişle tamamladı. Önemli momentum indikatörlerinden biri olan RSI değerine bakıldığında ise aşırı alım veya satım bölgesinde olmadığı görülebilir. Öte yandan, ilk direnç olarak 94,4 seviyesi karşımıza çıkarken bu seviyenin üzerinde 95,39 direncine yönelim gerçekleşebilir. Aşağı yönlü işlemlerde ise 91,09 ve 88,89 destekleri takip edilmelidir.

S&P 500 Endeksi, geçtiğimiz günü %1.62 düşüş ile kapattıktan sonra, 20 günlük hareketli ortalaması olan 7.471 seviyesinin altında fiyatlanıyor. Bu durum S&P 500 Endeksi için aylık periyotta negatif bir görüntü çiziyor. Son günde yapılan işlemlerde ise en yüksek 7.396 seviyesinde işlem gördükten sonra günü 7.266 seviyesinde tamamladı. Öte yandan, trend göstergelerinden biri olan MACD çizgileri sat konumunda, sıfır çizgisinin üzerinde hareket ediyor. 7.473-7.529 dirençler, 7.232-7.076 destekler olarak değerlendirilebilir.