QNB Invest Blog

• ABD endeksleri, yeni teşvik paketi beklentileriyle zirvelere doğru yönelirken, ABD ticaretinin ve bütçe açıklarının piyasalar üzerinde baskı yaratacağı endişeleriyle geçtiğimiz günü karışık bir seyirle kapattı. Dow Jones 1,44% ve S&P 500 0,57% yükselirken, Nasdaq 0,61% geriledi.

• Sağlık sigortası şirketi UnitedHealth (UNH), sağlık hizmetleri teknoloji şirketi Change Healthcare'i (CHNG) nakit olarak hisse başına 25,75 dolara satın alıyor. UnitedHealth, Change Healthcare'i Optum sağlık BT birimi ile birleştirecek.

• Walgreens (WBA), merkezi Avrupa'da bulunan ilaç toptancısı Alliance Healthcare şirketini ilaç dağıtıcısı AmerisourceBergen'e (ABC) 6,5 milyar dolar nakit ve hisse senedi karşılığında satıyor.

• Morgan Stanley, beklenenden daha iyi dördüncü çeyrek teslimat rakamları açıklamasının ardından Tesla (TSLA) için fiyat hedefini ‘ağırlığı artır’ notunu koruyarak hisse başına 810 dolara yükseltti.

• Deutsche Bank, genel olarak banka hisse senetleri için olumlu bir görünüm açıklarken, Bank of America’nın (BAC) güçlü maliyet kontrolleri, sağlam sermaye getirileri ve diğer olumlu faktörlere sahip olduğunu gerekçe göstererek portföyüne eklediğini duyurdu.

• Demokratlar Senato’yu kontrol etmeye ve muhtemelen daha alternatif enerji dostu politikalar uygulamaya yaklaştıkça temiz enerji şirketleri SolarEdge Technologies (SEDG), SunRun (RUN), First Solar (FSLR) ve SunPower (SPWR) hisseleri yükseliş kaydetti.

• Reuters'a konuşan kaynaklara göre Alibaba (BABA), bu ay dolar cinsinden bir tahvil ihracıyla en az 5 milyar dolar toplamayı planlıyor. İhracın, Çinli e-ticaret devi için potansiyel olarak 8 milyar doları bulabileceği söyleniyor.

• Wells Fargo (WFC), bankanın ilgili sorunları gidermek için adımlar atmasının ardından, Para Aklamanın önlenmesine ilişkin 2015 onay kararının feshini Para Birimi Muhasebe Ofisi tarafından bildirildiğini açıkladı.

• PPG Industries (PPG), Finlandiya merkezli boya üreticisi Tikkurila'nın 1,52 milyar dolar değerindeki devralma teklifini kabul ettiğini açıkladı. PPG, Tikkurila'nın başka bir teklif almasının ardından ilk teklifini 11% artırdı.

• Genetik test şirketi Myriad Genetics (MYGN), otoimmün işi için stratejik alternatifler keşfetmeyi planladığını açıkladı. Ayrıca şirket uluslararası operasyonlarını yeniden yapılandırmayı planlayacağını açıkladı.

• Cal-Maine Foods (CALM) son çeyrek hisse başına 0,08 dolar olan konsensüs tahminlerinin üzerinde hisse başına 0.25 dolar kar açıkladı. Ülkenin en büyük yumurta üreticisi, salgının ortasında evde yemek hazırlığının artması nedeniyle beklenenden daha iyi satışlar bildirdi.

• Tıbbi teknoloji şirketi Hologic (HOLX) özel kanser testi üreticisi Biotheranostics'i 230 milyon dolara satın aldığını açıkladı.

• Tatil tesisi işletmecisi Wyndham Destinations (WYND) 100 milyon dolar ödeyerek yayıncı Meredith Corp.'tan (MDP) Travel + Leisure satın alıyor. Şirket adını Travel + Leisure olarak değiştirecek ve ayrıca Şubat ortasında hisse senedi sembolünü TNL olarak değiştirecek.

• Apple (AAPL) uzaktan çalışmanın karlılığı artırmasının ardından 2020 için hedeflediği bonusların %179'unu ödediğini açıkladı. CEO yaptığı açıklamada bu yılki nakit bonusu, 2019 bonusundaki %36 düşüşün aksine %40 artarak 10,7 milyon dolara yükseldiğini duyurdu.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları, ikinci bir koronavirüs aşısının da otoriteler tarafından onay almasının ardından pozitif kapanışlar gerçekleştirdi. Önde gelen endekslerden DAX 1,76%, FTSE 100 3,47% ve CAC 40 1,19% yükseldi.

• CureVac N.V. (SCV) deneysel Covid-19 aşısı için onay alınması ve dozların dağıtılmasında yardımcı olması için ilaç üreticisi Bayer ile bir ittifak üzerinde anlaşmaya vardığını açıkladı.

• J Sainsbury Plc (SBRY) Black Friday ile beraber 1,1 milyon online siparişin de desteğiyle 2020 için 330 milyon Sterlin kar açıkladı. Güçlü Noel satışları gıda mağazalarının satış rakamlarını destekliyor.

• Deutsche Bank analisti Tim Rokossa, BMW AG (BMW) için ‘sat’ önerisini kapatarak 75 Euro hedef fiyat ile portföyüne aldı. Bu hedef fiyat, güncel fiyat üzerinden 5,6% civarında bir getiri anlamına geliyor.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Aralık ayı ODD verileri:

ODD Aralık ayı için araç satış verilerini açıkladı. Buna göre Aralık ayında yıllık bazda %15.2 artışla 104,293 adet araç satıldı. Binek segmentte yıllık artış %14 olurken, hafif ticari segmentte artış %19.8 olarak gerçekleşti. Ancak, sezonsallıktan arındırıp baktığımızda Aralık ayı satılarının Kasım ayı satışlarından %13 da düşük gerçekleştiğini görüyoruz. Kasım ayı satışları da Ekim ayına göre %28 düşük gerçekleşmişti. Bu da araç alma iştahının yurtiçinde azaldığını teyid ediyor. Geçen yıl kredi koşullarının daha cazip olduğu Haziran – Ekim arasında güçlü satışlardan sonra bu düşüş sürpriz değil. Daha sıkı kredi koşulları ve güçlü Lira ile önümüzdeki aylarda araç talebi zayıf seyredebilir. Kümülatif olarak baktığımızda, hafif araç satışları 2020 yılında 2019 yılına göre %61 artarak 773,000 adet seviyesine ulaştı.

(=) Isdemir ikinci yüksek fırında planlı bakım çalışmalarını tamamladı

Şirket 24/11/2020 tarihli açıklamasında 2. yüksek fırında planlı bakım çalışmalarına başlanacağını ve 44 gün içinde tamamlanmasının beklendiğini açıklamıştı. Buna paralel şirketin yaptığı yeni açıklamada çalışmaların tamamlandığı ve fırının devreye alınma çalışmalarının başlandığı belirtildi. Bakım çalışmalarının üretim planlamasında bir etkisi olması beklenmiyordu. Bu nedenle yeni açıklamayı hisse için nötr olarak değerlendiriyoruz.

(=) Tat Gıda, süt ve süt ürünleri faaliyetlerini satıyor

Şirket yaptığı açıklamada süt ve süt ürünleir iş kolundaki tüm faaliyetlerinin CLA’ya devredilmesine ilişkin varlık satış sözleşmesi imzaladı. Satış bedeli 240 milyon TL olarak açıklanırken, Aydın ve Bursa’daki üretim tesislerini de içerdiği belirtildi. Tat Gıda’nın Koç Holding’in net varlık değeri içindeki payı %1 seviyesinde bulunuyor. Bu nedenle satış işleminin Koç Holding hisseleri için nötr olması beklenebilir.

BIST 100 Endeksi gün içerisinde olumlu seyir ile 1500 seviyesinin üzerinde kalma eğilimi gösterdi. Endekste yükselen kanalda güçlü görünüm korunuyor. 1500’ün üzerinde 1515 hedef direnç seviyesi olarak takip edilebilir. 1485 ise ikincil destek seviyesidir

EUR/USD 1,2330 direncinin üzerinde güç kaybetti. Bu seviyenin üzeri yükselişin devamı adına önemli. 1,2250 üzerinde kalınması ile beraber teknik görünüm olumlu. TL bazı gelişmekte olan ülke para birimlerinin üzerinde performans gösterdi. USD/TL’de 7,30 destek olarak geçerli iken, 7,42 direnç konumunda.

• ABD endeksleri, Georgia eyaletindeki ABD Senatosu ikinci tur seçimlerinde Demokratların her iki sandalyeyi de kazanarak Washington’daki güç dengesini belirleyeceğine dair oluşan beklentilerle yükseldi. Dow Jones 0,55%, S&P 500 0,71% ve Nasdaq 0,95% artışla günü tamamladı.

• Citi, çip ve hard disk üreticisi Micron Technology (MU) için tavsiyesini bellek ve hard disk pazarındaki uzun zamandır beklenen yükseliş beklentisini gerekçe göstererek, ‘sat’tan ‘al’a yükseltti.

• Goldman Sachs, güneş enerjisi sistemleri üreticisi First Solar (FSLR) için tavsiyesini, kazançlarının ve marjlarının zirve yaptığını gerekçe göstererek ‘satın al’dan ‘sat’a iki kademe düşürdü.

• Moderna, İsrail sağlık otoritelerinden Covid-19 aşısı için onay aldı. İsrail, Moderna aşısının kullanımını onaylayan üçüncü ülke olurken, Kuzey Amerika dışındaki ilk ülke olma özelliğini taşıyor.

• Alibaba (BABA), müzik platformu Xiami Music'i önümüzdeki ay kapatmayı planlıyor. E-ticaret şirketi, 2013 yılında Xiami'yi satın aldı, ancak Tencent Holdings'in hakim olduğu bir pazarın yalnızca 2%'sine sahip.

• Çin merkezli China Telecom (CHA), China Unicom (CHU) ve China Mobile (CHL) geçen hafta alınan bir kararı tersine çevirdi ve New York Borsası tarafından listeden kaldırılmayacağı açıklandı.

• Twitter (TWTR), podcast uygulaması Breaker'ın açıklanmayan bir kısmını aldığını açıkladı. Breaker, uygulamasının kapanacak olması dolayıısyla, müşterilerin aboneliklerini diğer podcast uygulamalarına aktarabileceğini duyurdu.

• Apache Corp. (APA), holding şirketi yapısına geçeceğini ve işlem gördüğü sembolün Nasdaq’da değişmeyeceğini açıkladı.

• Spor ve günlük giyim üreticisi Lululemon (LULU), Deutsche Bank analistleri tarafından şirketin tatil sezonunda daha iyi performans göstermesi ve gelecek hafta olumlu çeyreksel sonuçlar açıklaması beklentisiyle ‘satın al’ olarak değerlendiriliyor.

• The Wall Street Journal'a göre atıştırmalık üreticisi Mondelez (MDLZ), çikolata üreticisi Hu'nun halihazırda sahip olmadığı kısmını satın almak üzere anlaşmaya yakın. Anlaşmanın 340 milyon dolar değerinde olması ve bu hafta açıklanması bekleniyor.

• Huntington Bancshares (HBAN) hisseleri için Piper Sandler "nötr" olan tavsiyesini "al" şeklinde  yükseltildiğini açıkladı. Bankanın devralma işlemlerinin karlılık rakamlarına olumlu yansıyacağı şeklindeki beklentilerin ağır bastığı açıklandı.

• Çin merkezli video platformu Bilibili (BILI), Hong Kong'da ikinci bir piyasa da yaklaşık 2 milyar dolar kadar para toplamayı planlıyor. Teklif için başvurunun bu haftanın sonunda veya önümüzdeki hafta başlarında gelmesi bekleniyor.

• Jefferies Financial (JEF) son çeyrek hisse başına 0.50 dolar olan konsensüs tahminlerinin çok üzerinde hisse başına 1.11 dolar kar açıkladığını duyurdu. Şirket gelirleri de beklentilerin çok üzerinde gerçekleşti.

Avrupa Piyasaları

• Avrupa borsaları, kıta genelinde koronavirüs tedirginliğinin artması ve savunma sektöründeki kayıplar ile beraber gerilerken İngiltere’de endeksler petrol şirketlerinin desteğiyle günü pozitif kapattı. Önde gelen endekslerden DAX 0,55% ve CAC 40 0,44% düşerken, FTSE 100 0,61 yükseldi.

• Fransız lastik üreticisi Michelin (ML), maliyet kısma ve rekabetçilik planının bir parçası olarak üç yıl içinde 2.300 kişinin işten çıkartılacağını açıkladı. Fabrika kapanmasının ise olmayacağı eklendi.

• Credit Agricole üyesi Union des Banques Arabes et Francaises, Suriye ile ilgili 127 yaptırım ihlali konusundaki potansiyel hukuki sorumluluk dolaysıyla ABD Hazinesinin Yabancı Varlıklar Kontrol Ofisine 8.57 milyon dolarlık bir ödeme yaptı.

• Etkinlik grubu Informa Plc (INF), sektördeki koronavirüs kaynaklı kısıtlamalar ve dünya çapındaki fiziksel sergilerdeki durmalar nedeniyle şirketin 2020 karında 70%'in üzerinde bir düşüş olacağını tahmin ediyor.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

Güne 1500 direncinin üzerinde olumlu başlayan BIST 100 Endeksi yükselen kanalda güçlü seyrine devam ediyor. 1500 destek konumunda iken, bu seviyenin üzerinde 1515 hedef direnç seviyesi olarak takip edilebilir. 1485 ise ikincil destek seviyesidir.

EUR/USD, ABD’de Georgia seçimlerinin ardından 1,2330 direncine yönelmiş durumda. Bu seviyenin üzeri yükselişin devamı adına önemli. 1,2250 üzerinde kalınması ile beraber teknik görünüm olumlu. TL gelişmekte olan ülke para birimlerine paralel olumlu seyirde. USD/TL’de 7,30 destek olarak geçerli iken, 7,42 direnç konumunda.

Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan  QNB FINANS YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.

(=) Petkim Vergi Mahkemesi’nde görülen TRY21.5mn’lık davayı kazandı

Şirket 2014 yılında PyGas kullanımına ilişkin bir inceleme üzerine 66mn TL ÖTV ve 99mn TL vergi ziyaı cezası almış, söz konusu ihtilafta taraflar arasında uzlaşma sağlanamamış ve yargı yoluna gidilmişti. Buna ilişkin 3 davada 8.6mn TL vergi aslı ve 12.9mn TL vergi ziyaı cezası tutarındaki kısımlarına ilişkin mahkeme cezanın kaldırılmasına karar verdi. Söz konusu karar aleyhine vergi otoritesinin temyiz yoluna başvurma hakkı bulunuyor. Şirket bahsi geçen cezaya ilişkin finansallarında her hangi bir karşılık ayrılmamıştı. Hem tutarın görece düşük olması hem de karşılık ayrılmadığından ötürü haberin hisse etkisi üzerinde etkisini nötr olarak değerlendiriyoruz.

(+) Orge Elektrik yeni metro projelerinde anlaşmaya vardı

Şirket, inşası devam eden Başakşehir-Kayaşehir Metro Hattı Uzatması Projesi, Kirazlı-Bakırköy İDO Metro Hattı Uzatması Projesi ve Ataköy-İkitelli Metro Hattı Projelerine ilişkin 740 bin EUR + KDV tutarında yeni proje görüşmelerine başladığını açıklamıştı. Yeni açıklamada şirketin ilgili projelerde imza sürecini tamamladığı ve 36 ay içinde işlerin tamamlanmasının planlandığı belirtildi. Şirketin 2020 9 ay sonunda toplam proje büyüklüğü 252 milyon TL seviyesinde bulunuyordu. Yeni alınan projenin bu rakama oranı %2.7 seviyesinde.

Aralık ayı Öncü dış ticaret verisi

Ticaret Bakanlığı öncü dış ticaret verisine göre, Aralık’ta ihracat yıllık bazda %16 artarak 18.8 milyar dolar gerçekleşirken, ithalat %12 artış göstererek 22.4 milyar dolara ulaştı. Böylece önceki yıl 4.7 milyar dolar olan dış ticaret açığı geçen seneye göre neredeyse aynı kaldı. Bu veri Aralık’ta cari açığın önceki seneye kıyasla 2 milyar civarında bir bozulmanın söz konusu olduğuna işaret ediyor. 2020 tamamında cari açığın 40 milyar dolara (GSYH’nin %6.0’sı) ulaşmasını beklerken, 12-aylık birikimli cari açığın 1Ç21’de 45 milyar dolar (GSYH %7.0’si) civarında zirve yapmasını ve sonrasında turizm ve ulaştırma ihracat gelirlerindeki hızlı toparlama ile 2021 tamamında 30 milyar dolara (GSYH’nin %4.0’üne) gerilemesini bekliyoruz. Öte yandan, turizm ve ulaştırma sektörüne dair risklerin 2021’de cari açığın daha fazla gerçekleşme riskini arttırdığını değerlendiriyoruz.

Öğleden sonra 1500 direncinin üzerine yönelen BIST 100 Endeksi devam eden işlemlerde Avrupa’da karantina haberleri ile satış baskısı altında kaldı. Endeks 1470 seviyesine doğru destek bulurken, kayıplarının bir kısmını geri aldı. Endeksin 1470 seviyesinin üzerinde kalması kısa vadeli görünümü açısından önemli. 1485’in üzerinde ise 1500 direnç olarak korunuyor.

1,2250 desteği üzerindeki seyrine devam eden EUR/USD’de 1,2330 direnç olarak geçerli. Gelişmekte olan ülke para birimleri dolar karşında karışık bir seyir izliyor. Dolar kurunda 7,42 ilk planda direnç konumunda iken, 7,30 destek olarak takip edilebilir.