Geçtiğimiz haftalarda sert satış baskısı altında kalan ve alçalan kanalda önceki dip seviyelerinin altına geri çekilen BIST 100 Endeksi, enflasyon verilerinin ardından yukarı yönlü tepki gösteriyor. Hatırlanacağı üzere, yaşanan sert düşüş ile birlikte teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde iken, endeksin yönünü yukarı çevirmesi için BIST’te katalist gerekiyordu. BIST’e beklenen katalist ise beklentilerin altında açıklanan enflasyon verileri oldu. İçeride aylık enflasyon %2 olan beklentilerin altında %1,53 açıklanırken, yıllık enflasyon %37,9’dan %35,41’e geriledi. Hem aylık enflasyonun ana eğiliminde düşüş hem de yıllık bazda enflasyonun tahminlerin ötesinde geri çekilmesi, dezenflasyon sürecininin devam edeceğine dair beklentileri destekledi. Bu durum TCMB’den Haziran ve Temmuz ayları için faiz indirim beklentilerinin artmasını sağladı. TCMB’nin yakın zamanda yeniden likidite koşullarını gevşeteceğine yönelik beklentiler ise BIST’i banka hisseleri öncülüğünde destekledi. Buna paralel endeks kısa vadeli alçalan kanalını yukarı tamamlaması sonrasında endeks dün 9400 direncini aşarken, 9500 direncine doğru yöneldi. Endeks günü %2,1, bankacılık endeksi %1 yükselişle tamamladı. Endeksin uzun vadeli sıkışmasının alt tarafı olan yani yükselen trend desteğinin üzerinde kalmayı başardığını söyleyebiliriz. 9400 seviyesi artık destek haline geldi. Bu seviyenin üzerinde kalınması yükseliş eğiliminin ileri taşınması için önemli. Bu durumda endekste 9500 ve 9600 dirençlerine doğru yönelim görebiliriz. 9400’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve pozisyonlar korunabilir. Bankacılık endeksinde 13.100’ün üzerinde yükseliş 13,500 direncine doğru devam edebilir. Bugün Arefe günü olması dolayısıyla yurtiçi piyasalarımızın yarım, yarın tam gün kapalı olduğunu belirtelim. Yurtdışı gelişmelere baktığımızda; ABD’de ADP özel sektör istihdamı Mayıs’ta 110 bin olan beklentilerin altında 37 bin artışa işaret etti. ABD Başkanı Trump, son iki yılın en yavaş artışına işaret eden veriler sonrasında Fed Başkanı Powell'a faiz indirim çağrısı yaptı. ISM hizmet endeksi ise Mayıs’ta bir yıl sonra 50 seviyesinin altı ile daralma sinyali verdi. Haftanın ajandasında; bugün ECB’nin faiz kararı, yarın ABD’de tarım dışı istihdam verisi öne çıkıyor. Aynı zamanda bu hafta Euro Bölgesi’nde açıklanan yıllık enflasyon ECB’nin hedef seviyesi olan %2’nin altına geriledi. Euro Bölgesi’nde tarifelerin olumsuz etkisiyle büyümede aşağı yönlü riskler ve enflasyon görünümü ile ECB’nin bir önceki toplantıda olduğu gibi temel faiz oranlarında 25’şer baz puanlık indirim gerçekleştirmesi bekleniyor. ECB’nin refinansman faizini %2,4’ten %2,15, mevduat faizini ise %2,25’ten %2’ye düşürmesi öngürülüyor. ECB Başkanı Lagarde’ın önümüzdeki dönem için faiz indirim patikasına yönelik vereceği mesajlar piyasaların takibinde olacak. Yarın tarım dışı istihdamın 130 bin kişi artış göstermesi bekleniyor. Verinin tahminlerin altında açıklanması Fed’den faiz indirim beklentilerinin artmasını sağlayabilir.
BIST100:Endekste yukarı yönlü bir başlangıç bekliyoruz. İçeride enflasyon verileri sonrasında dip oluşturan endeks, dün de yükselişine devam etti. Endeks kısa vadeli yükselen trendde 9400 direncini aştı. 9400 destek haline gelirken, bu seviyenin üzerinde yükseliş eğiliminin devamını görebiliriz. 9500 ve devamında 9600 hedef dirençler olarak izlenebilir. 9400’ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade pozisyonları korunabilir görüşündeyiz…
TL Bonolar:İçeride tahvil-bono faizleri dün karışık bir seyir izledi. Gösterge tahvil faizi %43,24, 10 yıllık tahvil faizi ise %33,49 seviyesinde bulunuyor. ABD tahvil faizleri yükselişlerde güç kaybına uğradı. Gösterge tahvil faizinde %44,00, 10 yıllık tahvilde %34,00 destek seviyeleri olarak takip edilebilir…
USD/TL:Gelişmekte olan ülke para birimleri dün dolar karşısında hafif değer kazandı. Dolar kuru ise 39,10 seviyesine doğru geri çekilme sonrasında yeniden destek buldu. Buna göre kur 39,30 direncinin üzerine yükseldi. 39,10 ve 39,00 destekler iken, 39,30’un üzerinde 39,40 ise sonraki direnç seviyesidir…
EUR/USD:Parite ABD ADP verisi ile birlikte yeniden 1,13-1,14 bandının üzerine yükseldi. 1,14’ün üzerinde kalıcı olunması yükseliş eğiliminin ileri taşınması için öne çıkıyor. Bu durumda 1,15 hedef direnç seviyesidir. Parite bugün ECB’nin olası faiz indirim kararı ile ilk etapta geri çekilme gerçekleşebilir ama kararın etkisinin ardından yeniden yükseliş denemelerinde bulunabilir. 1,13 ise ana destek konumunda…
Yukarıda yapılan hiçbir yorum ve bilginin bütünlüğü, doğruluğu ve değişmeyeceği garanti edilemez. Burada yer alan bilgiler genel nitelikte olup yatırım danışmanlığı hizmeti kapsamında sunulmamaktadır. İfade edilen görüşler hiçbir şekilde ve surette alış veya satış teklifi olarak değerlendirilmemelidir. Bu bilgilerin ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından dolayı doğabilecek zararlardan QNB YATIRIM MENKUL DEĞERLER A.Ş. (QNB INVEST) hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmez. QNB INVEST yorumda adi geçebilecek şirket veya şirketlerin menkul kıymetlerini portföyünde bulundurabilir ve/veya bu şirketlere danışmanlık hizmetleri verebilir. QNB INVEST bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu veya eksiksiz olduğu konusunda herhangi bir garanti vermemektedir. Bu nedenle bu bilgilerin ne şekilde olursa olsun içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından ve saklanmasından sorumlu değildir. Bu mesajdaki görüşler yalnızca gönderen kişiye aittir ve QNB INVEST’in görüşlerini yansıtmayabilir. Burada yer alan bilgilerin tümü veya bir kısmı QNB Invest’in yazılı izni olmadan çoğaltılamaz, yayınlanamaz veya üçüncü kişilerle paylaşılamaz.
